Die Bedeutung der Total Expense Ratio für Investmentfonds

Sowie es um Investitionen in Investmentfonds geht, konzentrieren umherwandern die Anleger häufig auf die Performance des Fonds außerdem seine Erfolgsbilanz. Dies ist sicherlich wichtig, doch sollte sogar die Gesamtkostenquote (TER) berücksichtigt werden.

Die TER ist ein Maß für jedes alle Kosten, die mit dem Manufaktur eines Reserve verbunden sind, zumal sie wirkt sich offen auf die Rendite aus, die ein Anleger erwarten kann. Hinein diesem Blogbeitrag werden wir erörtern, warum die Gesamtkostenquote wichtig ist außerdem wie sie Ihre Anlageentscheidungen beeinflussen kann.

Die Total Expense Ratio - wer hat sie ausgedacht?

Die Gesamtkostenquote wurde Zum ersten mal 1968 von Jack Bogle, dem Gründer von Vanguard, eingeführt. Weiland arbeitete er an seiner Dissertation an der Princeton University und suchte nach einer Möglichkeit, die relativen Kosten verschiedener Investmentfonds zu vergleichen. Schließlich kam er auf die Vorstellung, sie Zu buche schlagen denn Prozentsatz des Fondsvermögens rein einer Kennzahl auszudrücken. Des weiteren so wurde die Gesamtkostenquote geboren.

Seit ihrer Einführung hat sich die Gesamtkostenquote nach einem wichtigen Instrument pro Anleger entwickelt. Sie ermöglicht es ihnen, die Kosten verschiedener Fonds nach vergleichen zumal eine fundierte Entscheidung dadurch zu treffen, wo sie ihr Währungs anlegen sollen. Abgasuntersuchungßerdem können sie damit ihre bestehenden Anlagen überwachen und sehen, wie viel sie im Laufe der Zeit an Gebühren berappen.

In der tat ist die Gesamtkostenquote nicht unumstritten. Manche argumentieren, dass sie nicht Nicht mehr da Kosten berücksichtigt, die mit dem Betrieb eines Fonds zugehörig sind, in bezug auf z.B. die Marketingkosten. Andere argumentieren, dass sie nicht die tatsächlichen Kosten widerspiegelt, da sie auf historischen Daten zumal nicht auf aktuellen Ausgaben basiert. Trotz ihrer Unzulänglichkeiten bleibt die Gesamtkostenquote jedoch ein wichtiges Instrument je Anleger und wird wahrscheinlich wenn schon zukünftig Von bestand sein.

Welches ist die Gesamtkostenquote (Total Expense Ratio)?

Die Gesamtkostenquote (TER) stellt die jährlichen Betriebskosten eines Reserve wie Prozentsatz des durchschnittlichen Nettovermögens des Fonds dar. Sie umfasst Ausgaben hinsichtlich Managementgebühren, Verwaltungskosten zumal andere Betriebskosten. Die TER enthält keine einmaligen Transaktionskosten wie Provisionen, die beim Kauf oder Verkauf von Anteilen des Reserve gezahlt werden.

Warum ist die TER wichtig?

Die TER ist wichtig, denn sie zigeunern frei heraus auf die Rendite auswirkt, die ein Anleger für jedes seine Empfänglichkeit erwarten kann. Sobald Aus anderen Faktoren gleich sind, fluorührt eine niedrigere TER zu höheren Renditen für den Anleger. Nehmen wir zum Paradebeispiel an, dass beide Reserve über einen Zeitraum von 10 Jahren eine identische Performance aufweisen.

Fonds A hat jedoch eine TER von 1,5%, obgleich Fonds B eine TER von 2% hat. Dasjenige bedeutet, dass ein Anleger in Sondervermögen A über diesen 10-Jahres-Zeitraum 1.000 $ etliche an Rendite erhalten hätte denn ein Anleger in Reserve B

Wie Sie wie Anleger die Total Expense Ratio verwenden

Sobald Sie eine Investition hinein einen Investmentfonds hinein Erwägung ziehen, sollten Sie sowohl auf die historische Performance des Sondervermögen denn wenn schon auf die Gesamtkostenquote achten. Sowie alle anderen Faktoren gleich sind, sollten Sie sich immer für jedes den Reserve mit den niedrigeren Kosten entscheiden.

Sie sollten jedoch Im hinterkopf behalten, dass die Wertentwicklung hinein der Vergangenheit keine Garantie für jedes zukünftige Ergebnisse ist ansonsten dass es behelfs den Zu buche schlagen noch andere Faktoren übergeben kann, die Sie bei Ihrer Anlageentscheidung denken sollten.

Vorteile der Gesamtkostenquote (Total Expense Ratio)

Die TER ist eine wichtige Kennzahl, da sie es Anlegern ermöglicht, die relativen Kosten verschiedener Investmentfonds nach vergleichen. Wenn Leer anderen Faktoren gleich sind, ist ein Reserve mit niedrigeren Zu buche schlagen attraktiver als ein Reserve mit höheren Zu buche schlagen

Die TER ist wenn schon zweckdienlich bei der Auswertung der Performance eines Investmentfonds. Wenn ein Reserve hohe jährliche Zu buche schlagen hat, aber beständig schlechter abschneidet denn seine Benchmarks oder seine Vergleichsgruppe, dann leistet er keine gute Arbeit bei der Erzielung von Renditen für die AktionäResponse.

Sowie andererseits ein kostengünstiger Reserve seine Benchmarks oder seine Vergleichsgruppe übertrifft, dann bietet er einen guten Preis pro die Aktionäre

Nachteile der Total Expense Ratio (TER)

Die TER ist zwar gut, aber nicht ohne Einschränkungen. Ein Harte Fondskosten nuss ist, dass wenige große Betrieb mit den Fondsgesellschaften niedrigere Verwaltungsgebühren aushandeln können wie Kleinanleger. Das bedeutet, dass zwei Reserve zwar identische Yale-Quoten aufweisen, der eine aber in Wirklichkeit billiger sein kann denn der andere

Außerdem sind bestimmte Zu buche schlagen hinsichtlich 12b-1-Gebühren (Verkaufsgebühren) des weiteren Regulieren auf Kapitalgewinne nicht hinein den Berechnungen enthalten. Sie Zu buche schlagen können sich im Laufe der Zeit summieren außerdem Ihre Anlagerendite schmälern. Außerdem schließlich sagt die TER nichts indem aus, in der art von urbar ein Investmentfondsmanager tatsächlich arbeitet. Ein Fonds mit hohen Kosten kann sehr gute Renditen erwirtschaften, gleichwohl ein Fonds mit niedrigen Zu buche schlagen Währungs pro die Aktionäre verliert

Die Gesamtkostenquote sollte nicht Ihr einziges Kriterium bei der Auswahl eines Investmentfonds sein. Sie ist nur ein Faktor, den Sie bei der Entscheidung, welcher Sondervermögen der richtige je Sie ist, respektieren sollten

Schlussfolgerung zur Total Expense Ratio

Die Gesamtkostenquote (TER) ist eine wichtige Kennzahl, die Aufgebraucht Anleger bei ihren Anlageentscheidungen berücksichtigen sollten. Die TER steht pro Aus Zu buche schlagen, die mit dem Fabrikationsstätte eines Reserve verbunden sind, zumal sie wirkt sich frei auf die Rendite aus, die ein Anleger erwarten kann. Achten Sie bei der Auswertung von Investmentfonds sowohl auf die historische Performance als auch auf die Gesamtkostenquote, um fundierte Anlageentscheidungen zusammenfinden nach können.